Wat zijn liquidatiereserves en hoe worden deze fiscaal behandeld bij een eventuele dividenduitkering? Met welke tarieven en wachttermijnen moet ik hierbij rekening houden?
Kleine vennootschappen kunnen de reserves die ze opbouwen gedurende een boekjaar als liquidatiereserves aanleggen.
De bedoeling van liquidatiereserves is om de winsten of opgebouwde reserves op te potten in de vennootschap om deze op een later moment uit te keren aan een fiscaal voordelig tarief.
In het jaar waarin de liquidatiereserve wordt aangelegd, moet er een anticipatieve heffing van 10% ingehouden en betaald worden.
Na de aanleg van de liquidatiereserve, moet je rekening houden met een aantal 'wachttermijnen' om aan een voordeliger tarief een dividend te kunnen uitkeren.
Voor de liquidatiereserves die werden aangelegd t.e.m. 31/12/2025, kan je kiezen uit twee systemen, namelijk het systeem met een wachttermijn van 5 jaar en het nieuw systeem met een wachttermijn van 3 jaar.
Zoals eerder aangehaald, betaal je een anticipatieve heffing van 10% bij het aanleggen van de liquidatiereserve.
Na de aanleg van de liquidatiereserve moet je 5 jaar wachten om te kunnen genieten van het verlaagd tarief van 5% roerende voorheffing. In combinatie met de anticipatieve heffing van 10% is de totale belastingdruk 13,64%.
Voor deze wachttermijn moet je beginnen tellen vanaf de datum van de aanleg van de liquidatiereserve, dit is in principe de afsluitdatum van het boekjaar waarin de liquidatiereserve werd aangelegd.
Respecteer je deze wachttermijn niet? Dan moet er 20% roerende voorheffing ingehouden worden. In combinatie met de reeds betaalde anticipatieve heffing van 10%, kom je dus uit op een belastingdruk van 27,27%. In dit scenario kom je dus veel nadeliger uit.
Het voordeel van een liquidatiereserve is dat je bij een definitieve vereffening van de vennootschap geen bijkomende belasting meer verschuldigd bent.
De volgende tarieven zijn dus van toepassing in het systeem van 5 jaar:
Voorbeeld
Als een vennootschap voor het boekjaar eindigend op 31/12/2025 een liquidatiereserve aanlegt, dan zal de uitkering aan het verlaagd tarief van 5% mogelijk zijn vanaf 01/01/2031.
Bij het systeem van 3 jaar wordt:
Ook in dit systeem betaal je bij de aanleg van de liquidatiereserve een anticipatieve heffing van 10%.
Als je de wachttermijn niet respecteerd, zal je bij de dividenduitkering nog eens 20% roerende voorheffing moeten betalen.
Keer je echter vanaf het begin van het vierde jaar de liquidatiereserve uit, dan kan je wel genieten van het verlaagd tarief van 6,50%. De totale belastingdruk is in dit geval 15%
Bij een definitieve ontbinding en vereffening van de vennootschap, ben je op de liquidatiereserves geen roerende voorheffing meer verschuldigd.
De volgende tarieven zijn van toepassing in het systeem van 3 jaar:
Voorbeeld
Als een vennootschap voor een boekjaar eindigend op 31/12/2025 een liquidatiereserve aanlegt, dan zal de uitkering aan het verlaagd tarief van 5% mogelijk zijn vanaf 01/01/2029.
Volgorde van uitgekeerde liquidatiereserves staat vast!
Bij de uitkering van liquidatiereserves worden de oudste aangelegde reserves altijd als eerste uitgekeerd. Je kan dus niet willekeurig kiezen welke liquidatiereserve je eerst wilt uitkeren. Het is dus belangrijk om af te toetsen welk systeem het voordeligst uitkomt wanneer je beslist om een uitkering te doen.
Voor liquidatiereserves die aangelegd worden vanaf 01/01/2026, kan enkel het systeem van 3 jaar toegepast worden . Het oude systeem van 5 jaar kan je dus niet meer kiezen.
Vanaf 2026 gelden er ook andere tarieven voor vroegtijdige uitkeringen, het tarief wordt namelijk verhoogd van 20% naar 30%, dit zorgt voor een gemiddelde belastingdruk van 36,36%.
Let op voor fiscaal misbruik!
Het ontbinden en vereffenen van een vennootschap om te kunnen genieten van het 0%-tarief om daarna opnieuw een vennootschap op te richten met gelijkaardige activiteiten kan door de fiscus beschouwd worden als fiscaal misbruik.
Hieronder een kort overzicht van de belangrijkste kenmerken van de liquidatiereserve zowel voor het systeem van 5 jaar als voor het nieuw systeem van 3 jaar:
Hieronder een overzicht van de belastingdruk in de verschillende scenario's:
Het aanleggen van liquidatiereserves kan in verschillende gevallen interessant zijn:
Een aantal tips om zo goed mogelijk op de hoogte te blijven van je financiële toestand:
✅ Hou een correct aandelenregister en UBO-register bij, vraag hulp bij je accountant.
✅ Bespreek minstens jaarlijks je cijfers met je accountant en hou netjes bij wanneer je reserves vrijkomen aan het voordelig tarief.
